?

Log in

No account? Create an account

финансовая сказка | или Назад в будущее по-русски:

Все успокоились за выходные со своей ретроспективой. Ну, а мы как раз начнем как обычно  -  в сравнении  -  то есть с пользой для благосостояния наших семей. Цитата:

... Именно потому, что пирамида находится сейчас в районе резкого подъема экспоненты долга, сегодняшняя паника на рынке ОФЗ качественно отличается от всех предыдущих. Сегодня для продолжения работы пирамиды нужно не только, как обычно было до этого, набрать «немного больше, чем отдали», но и вернуть ушедшие из кассы пирамиды большие деньги. Когда подобные волнения происходили на начальных шагах, устроители чувствовали себя абсолютно спокойно, т.к. по большому счету могли вообще выкупить за счет запасов государства все ОФЗ и начать все сначала....

Отсюда такая нервозность властей и ежедневные успокоительные речи со всех трибун. Все прекрасно понимают, что уже следующей паники даже такого масштаба они могут не выдержать ...  Прошедшие волнения — это пока еще цветочки, обвал только начинается. Следующие волнения игроков потребуют гораздо более значительных, как минимум в 2-5 раз больших сумм, чем потери пирамиды от сегодняшней микропаники.

А с чего бы это игрокам успокаиваться? Что, у нас в стране появился какой-то иной источник дохода кроме сырья, мировые цены на которое в последнее время устойчиво падают, и пустых обещаний устроителей ОФЗ? Или после благоглупостей о том, что, оказывается, «во всем виноваты финансовые спекулянты», вложенных «
умными ребятами» в уста Президента, завтра все игроки встанут в очередь отдавать свои кровные денежки в рушащуюся пирамиду? Это вряд ли ...

Текущие действия властей «по стабилизации ситуации» также наводят на размышления
о том, что же на самом деле подразумевается под этой самой «стабилизацией». В настоящее время правительство отказалось от дополнительного стабилизационного займа у западных кредиторов, громогласно заявляет об отказе от девальвации рубля, а одновременно с этим Минфин проводит на рынке ОФЗ активные операции «по удлинению госдолга» ...

Т.к. эта пирамида строилась в государственном масштабе, ее устроители не стали мелочиться и тратить время и силы на то, чтобы путем рекламы, объяснений и убеждений привлекать участников поодиночке ...

Они просто заставили неявно участвовать в ОФЗ всех россиян, независимо от их желания. Как? Да очень просто — через насильственное вовлечение в пирамиду всех коммерческих банков. На уровне государства сделать это очень легко. Центробанк искусственно создает для банков такие условия, при которых выполнить все повышающиеся требования ЦБ можно только одним способом — играя в ОФЗ. Очень быстро все банки это поняли, а кто не понял — тот разорился.

Ну и что, спросите вы, банки-банками, а мы-то тут при чем? А давайте вспомним, что ведь у банка нет своих средств, кроме средств учредителей. Все остальное — это на 99% деньги вкладчиков банка, т.е. ваши деньги. Либо напрямую положенные вами на счет, либо та самая ваша будущая пенсия или пособие на ребенка, подготовленные к отправке вам, либо деньги вашего предприятия, вашей коммерческой организации, в которые входит ведь и ваша личная будущая зарплата. И если учесть, что одновременно с вовлечением практически всех коммерческих банков в пирамиду ОФЗ государство через налоговые службы позаботилось и о том, чтобы предприятия не могли хранить свои деньги в собственной кассе, а в обязательном порядке сдавали их в банк, то становится понятным, что на самом деле это не банки сейчас играют в ОФЗ, это ваши деньги сейчас играют в ОФЗ, а вы даже не подозреваете об этом… И крах ОФЗ означает не просто одновременный крах банков, а
потерю Вами ваших денег.

Те, кто играет в ОФЗ, я думаю, сами для себя решат после прочтения данного текста, как им действовать. Могу лишь дать совет тем, кто решит продолжить игру. Постарайтесь замаскироваться под западного участника, т.е. работайте от имени не российской, а западной фирмы. Тогда вы сведете риск к минимуму. Ведь известно, насколько трепетно наши власти относятся к мнению Запада, поэтому я лично абсолютно уверен, что от краха рынка ОФЗ пострадают только российские участники. Западные «инвесторы» всегда получат все сполна. Иначе ведь «друг Коль» и «друг Билл» вкупе с МВФ очень рассердятся… А уж со своим-то народом власть всегда разберется, ОМОНа и дубинок много, да к тому же и не впервой…  (с)


Я не знаю, кто автор этого текста и первоисточник я так и не нашел. В ваших интернетах :) пишут, что за 2,5 месяца до дефолта 1998 года этот текст был результатом интервью Сергея Мавроди. Я не смог найти оригинал. Допустим, что это фейк. Я назову это финансовая сказка, пусть даже финансовая былина. Нам это ближе и к реальности оказалось близко (на 99%?).

Но согласитесь, что эта финансовая сказка похожа на сегодняшнюю ситуацию? Просто в тексте фраза ГКО заменена на ОФЗ. Мной  -  в рамках этой "сказки". Что сути практичеки не меняет (прошу, академиков от экономики сильно не волноваться после этих букв, вы всё равно окажетесь не правы).

Это сегодняшний график RGBI, скажем так совокупного индекса ОФЗ:



Выглядит не страшно пока, но некомфортно, правда? А еще, правда, что сброшенные "нерезидентами", о которых вам лапшу вешает ЦБ (на самом деле это свои близкие инсайдеры сбрасывают в основной массе), ОФЗ  -  теперь повисли на балансах подконтрольных правительству банков и НПФ (ссылка 1, ссылка 2 -  читаем еще раз и внимательно):

Инвестиции крупнейших негосударственных пенсионных фондов (НПФ) в российский госдолг к середине года превысили 700 млрд руб. Во втором квартале они выросли более чем на 250 млрд руб., тем самым в значительной степени заместив средства выходивших из облигаций федерального займа иностранных инвесторов (с) https://www.kommersant.ru/doc/3707691

Не правда ли эта прошлонедельная новость похожа на текст выше с хронологией 1998-го года? ;) "Западные инвесторы" (со слов правительства  -  нерезиденты, с нашей логики  -  наши же инсайдеры через западные юрисдикции) выходят / выпускаются из этих инструментов с прибылью, а будущий убыток в реальных деньгах ложится на ваши (вклады, пенсионные накопления) плечи  +  плечи будущего бюджета, который будет покрываться за счет девальвации и эмиссии, которая будет также усиливать девальвацию, то есть еще сильнее снижать ваши реальные доходы / покупательную способность ваших денег / рубля.

Теперь понимаете, зачем нужна была национализация финансового сектора? И ответ на вопрос  -  была ли она случайной? -  надеюсь, ни у кого больше не стоит? Ага?

Сколько еще можно засунуть в банки и НПФ, когда инвестдекларации скажут "а, всё, как бы"  -  и нужно будет корректировать законодательство и / или печатать рубль уже совсем без обеспечения? И стерилизовать (через инфраструктурников-распильщиков) в этот раз уже не получится. Понимаете, почему? Это деньги на закрытие дыры. Это не деньги, которые через банки-прокладки, уходящие дальше, и не деньги, которые ЦБ можно пропылесосить обратно потом, и на М (денежной массе) это не скажется. Они увеличат денежную массу.

Здравствуйте. Это та точка, о которой я говорю уже два года  -  точка превращения количества ошибок правительства в лице ЦБ и Минфина / напечатанного рубля / ошибок эмиссии в качество / большую проблему, которая вызовет настоящий шторм на финансовом рынке России в моменте. Это будет реально практически в моменте (ссылка). Уровень 57 рублей за доллар мы уже утрамбовали (ссылка). Вы к нему привыкли как к 30 когда-то. Для вас сейчас и 57 это как 30. Как-будто всегда так было, да? Ну, по-честному, да? ;)

_
Если Вы хотите понимать, что происходит вокруг Вас, а также получать больше полезной информации и получать ее более оперативно, поставьте приложение Telegram и присоединяйтесь к нашему новому каналу - http://t.me/ecworld - заходите и обязательно нажимайте внизу канала кнопку JOIN.


Comments


репост записи приветствуется.

Добрый день. Когда можно подписаться на скрытую часть блога?
пока только так https://ecworld.livejournal.com/291725.html

Очень правильное дело Вы делаете, Денис. Задумался.
Пожертвование от ИП возможно или только как от частного лица? На какой период оформляется подписка на ваш блог при этом?

Edited at 2018-08-21 11:09 pm (UTC)
Есть мнение, что ЦБ не даст упасть ОФЗ, т.к. обладает достаточными запасами средств, чтобы все выкупить и не допустить паники как это было по ГКО. А насколько можно доверять отчетам ЦБ в части ЗРВ? Не рисованные ли они?
Спровоцирует ли девальвацию гипотетический обвал ОФЗ? Или обвал ОФЗ и девальвация могут быть искусственно разнесены по времени?
вопрос - в % ликвидности ЗВР.
Репост не поможет безмозглым, т.к. понимающие люди давно всё необходимое предприняли.
А про остальных расскажу малюсенькую историю: прихожу (иногда я делаю это) на работу и там сотрудник горячо спрашивает у меня "Смотри-ка, доллар уже 67! Может стоит купить?" И сразу вспомнился разговор там же с тем же человеком в апреле, на мои слова про доллар ниже 57 и необходимость покупки сотрудник закатил глаза со словами "ну вот упал же и вообще говорят о 55 за доллар"
Эти люди купят по 90. Вата должна страдать.
А по теме скажу, что одномоментно страна останется не только с голой жопой, но и с кучей долгов.

Edited at 2018-08-20 03:33 am (UTC)
Глупость по одной простой причине. ЗВР России сейчас 458 млрд долларов, тогда около 18 млрд.

С ЗВР минфин и цб играют сейчас в игру на понижение с нерезидентами с выкупом облигаций на самых рублевых низах и самых хаях по доллару.
поддержу. на самом деле - доллар идет на 38 рублей.
Бан за тупость?
49 для начала.
Глупость, ага, сто пудов Саша роджерс подсказал правильный ответ))) какое умное государство! Ага продавай на хаях покупай на низах- все для фронта все для победы!!!

Edited at 2018-08-20 08:28 am (UTC)
Много пророков, да толку мало.
Толку кому?
Кто слышит, купил по 56-58-61-62-65.
И это только в этом году.
Все не просто. Факт. Но ведь следствие падения доходностей (управляемого и искусственного) - это и падение ставок по ипотекам/кредитам. Т.е. в последний где-то год/полтора - население получило "подарок" в виде ипотеки под 9.5%. Подарок ли это - станет ясно потом. Если долг будет успешно погашен, то хорошо (а это будет не просто в свете падения реальных доходов много последующих лет подряд). Но ведь тогда получается, что те, кто таки успеют этот долг погасить - молодцы - воспользовались временной деформацией ставок. Ведь еще в 2016 году ипотеку рублевую давали под 13%, а это очень высоко (и судя по всему через год/два эти же ставки будут снова, а то и выше: 18% годовых? Страшно.).
Впрочем, а что народу делать?
Покупать бакс по 57? Да об этом знали все, включая алкоголиков в отдаленных селениях (народ не глуп, впрочем, как и не все "умные", кто взял по 57, как и не все "тупые", кто взял по 68). И они это сделали. Да. Но денег-то у них с гулькин нос. Купил пару тысяч баксов - погоды это не делает (брать сишку, но у нее "срочность"). У народа просто нет денег. В этом беда. Нечего сохранять.
Но какую же доходность тогда ждать по ОФЗ? 16% годовых? Или 12% уже стоит брать?
Недавно вник в "подарок" - ипотеку - 9,5%! На самом деле, выплачиваешь более 100%, вплоть до 150%, в зависимости от срока! Причем в первую очередь выплачиваешь проценты, более 90% первого платежа, затем медленное убывание. Банк, наверняка, месяца за три, или раньше, отбивает издержки и гребет прибыль. А ты в рабстве...
А за какой срок рассчитываете погасить?
Я вник, но не встрял в это. Решил, что встревать в это можно только в самой крайней нужде.
Год-два? Возможно, к концу года?
ОФЗ: если сценарий 2014, то доха, а если 1998, то дефолт, т.е. шиш с маслом.
Бгхы... посмотрим на вас ипотечников когда стоимость залога ввиде ипотечной квартиры упадет ниже суммы кредитных средств. И так по пирамидке, пищевой цепочке, для застройщиков, банкиров.
Вы не сечин и не роснефть, ддя вас втб не существует.
Не знал что иностранные инвесторы выходят через НПФ.

Одной этой новости хватило бы минимум на неделю хайпа во всех экономических и либеральных СМИ.

Но там пишут о свадьбе в Австрии)
Нпф принудили как и банки выкупать офз. Замещать свои резервы этими гнилыми бумажками. Некоторые сопротивлялись и распихивали все по лондонам.

Но им объяснили. Это неправильно.

НПФы выкупают то, что продают банки

А банки, наоборот, не берут, у них с начала года сокращение прироста ликвидности идёт, а за последние пару месяцев уже и сокращение ликвидности. Им запихивают через другое отверстие, со стороны регулятора (ОБР-ы), но те хоть краткосрочные.

Завтрашний аукцион ОФЗ Минфин отменил, уже не в первый раз. Если банки не берут ОФЗ, значит они предпочитают нечто более выгодное?
Ой.
57 пощупали и потестили со всех сторон - это правда. А бакс по 30 отнюдь не забыт и 57 и 30 совсем не то же самое. Не говоря уже про евро.
Под впечатлением сел почитать про ГКО и ОФЗ. Так вот, в Википедии, в конце статьи "Государственные краткосрочные облигации" есть раздел "ссылки", в котором одна-единственная ссылка и ведёт она на интервью Мавроди, часть которого автор использовал для создания "сказки". Вообще говоря, остальная часть интервью там не менее интересная, рекомендую почитать.
вовремя мавроди помер....

щас бы жёг напалмом)
Спасибо Автору! Очень познавательный блог, один из лучших на платформе ЖЖ!

November 2018

S M T W T F S
    123
45678910
11121314151617
18192021222324
252627282930 

Tags

Powered by LiveJournal.com